踏入 2022 年下半年，加密貨幣市場暴跌後仍處於拉鋸狀態，其中龍頭比特幣繼續在 20,000 美元徘徊，走勢未明朗下，不少持貨者都傾向以被動收入作長線部署，在市況波動下仍不至於「total loss」。以下四種加密貨幣被動收入，值得新手留意。 收息 收息是加密貨幣市場最普遍的被動收入方法，各大交易所都會支持比特幣（BTC）、以太幣（ETH），穩定幣（如 USDT、USDC）的活期及定期存幣。 截稿前以交易所龍頭幣安為例，比特幣、以太幣及 USDT 的活期 APY 年收益率分別為 5%、2.4% 及 10%；至於 USDT 定期（30 天為期限）的年化收益率（使用前…

比特幣在截稿前最低曾跌至 17,622 美元，以太幣最低到 882 美元，著名中心化收息平台 Celsius 甚至於上周停止提幣請求，一時之間哀鴻遍野，甚至不少人指比特幣是一場騙局。這一切其實並不陌生，細心一看，只是 2007 年「次按」危機的翻版。 「次按」危機相信大家不陌生，21 世紀初美國房屋幾乎只升不跌，於是一些信貸記錄不甚良好的用戶，也能利用次級按揭獲得房屋貸款，其貸款利率通常比一般抵押貸款高出 2%至 3%。發明這種貸款的金融機構看好房地產市場，打著如意算盤：貸款人要是準時還款，利潤可觀；如貸款人不還款，也可以出售房屋取回貸款本金。 這樣穩賺的生意，被組合為住房抵押貸款證券，以及多種金融衍生品，經過不同渠道，打包出售給機構投資者，再分銷給散戶，其債券產品更被評為 AAA 級的低風險投資。結果大家都知道，房地產價格暴跌，持房產變成負資產，貸款人紛紛違約，貸方連本金都收不回。低風險投資原來風險不低，列美國投行第四的雷曼公司，因投資次級抵押住房貸款產品不當蒙受損失，破產收場。 同樣的事情如倒模般發生在幣圈，上月 UST-LUNA 事件，筆者曾揚言 Luna…

邊玩邊賺（Play-to-Earn）日漸興起，成為逆市中加密貨幣的穩定收入來源，但不少 Web3 遊戲，都被想玩的玩家詬病「越玩越悶」；想賺錢的玩家，又因 Web3 門檻高而卻步。有本地公司最近推出「邊跑邊賺」（Move-to-earn）遊戲，將兩大痛點打破，跑手玩家做運動之餘可賺錢，亦鼓勵外賣員一邊開工一邊開 App 賺外快。 兩年前因應疫情肆虐，研發出智能健身鏡 KARA 的 OliveX，5 月初推出了「邊跑邊賺」元宇宙遊戲《Dustland Runner》，結合運動及賺錢兩大元素。公司行政總裁林基偉（Keith Rumjahn）表示，玩家即使無開啟任何錢包及帳戶，都可以試玩，更稱將配合香港市場，與本地公司合作。 聽導航接任務 拯救災民 過去有保險公司或銀行，都推出過「運動儲積分」的程式，但不少都無以為繼。林基偉指出，上述程式主要賣點是「邊跑邊覺得有趣味」以及「跑步後提供獎勵」，以後者居多，而當玩家跟遊戲之間沒有任何互動，趣味自然會減低。 早在智能健身鏡之前，公司已研發類似邊跑邊賺的「邊深蹲邊賺」應用程式，「但嗰時 timing 唔太啱，同埋…

日前金管局公佈，零售層面央行數碼貨幣（rCBDC），即「數碼港元」（e-HKD）的討論文件，闡述在本港引入零售數碼貨幣所涉及的主要政策及設計事項，介紹當中的潛在效益及挑戰等，並諮詢公眾意見。討論文件內更特別提到穩定幣可能削弱本地貨幣作為單一記帳單位的角色。 Newman Capital 投資合夥人葉永禧對此稱，如成功推行「數碼港元」，料有利現有區塊鏈平台發展；而另一方面，UDomain 區塊鏈金融科技專家王敏儀則表示，文件內一細節，似是顯示政府推「數碼港元」用意。 金管局：穩定幣或削弱本地貨幣作單一記帳單位角色 局方提到，近年加密資產市場顯著發展，不同機構及個人發行的非同質化代幣（NFT），近月便掀起了新一波加密資產投資熱潮。雖然這些加密資產和所謂加密貨幣「吸引了不少眼球」，但它們在日常生活的實際應用非常有限，普羅市民亦未必完全明白當中風險。 當局除了在年初發表關於「加密資產和穩定幣」的討論文件，與各界探討如何為「穩定幣」制訂靈活務實的監管方向外，亦正積極探索央行數碼貨幣（CBDC）的可行性。金管局稱，這次的討論文件，藉此抛磚引玉，誠邀各界人士提出意見，進一步從政策層面探討「數碼港元」的發展可行性。 在討論文件內，提到「穩定幣」試圖透過與其他資產掛鈎，以減低價格波幅，但這類「穩定幣」，仍面對與其支持資產相關的風險及交易對手風險，文件提到：「隨着穩定幣持續發展，我們不排除最終會出現一種大受歡迎的穩定幣。當這類穩定幣獲廣泛使用，尤其是如果它們能提供更佳的支付和匯款功能，甚至本地商品或服務均以這類穩定幣定價，便會削弱本地貨幣作為單一記帳單位的角色。」 文件亦指，在發生金融危機時，加快資金外流至該穩定幣，削弱央行對本地貨幣狀況的控制，「儘管穩定幣在香港獲廣泛使用的機會不大，我們也應該為未來的挑戰作好審慎的部署。」 分析料有利現有平台發展 Newman Capital 投資合夥人葉永禧（Cyrus）表示，推出數碼港元為正確的方向，相對內地、日本、泰國等地區，已先後為相關貨幣投入了前期的工作及研究；未來數碼港元不會取代穩定幣，因以美元掛勾的穩定幣如 USTD、USDC 已在世界流通，香港難單方面取代。他認為，發行數碼港元目的，不在於取代現時流通的穩定幣。 若將來推出數碼港元，他認為可加強與其他地區的相關貨幣看齊，亦增加與國際資金流動的方便性，如金融機構的商業往來。而現有的加密資產平台接受數碼港元的機會亦會提高，數碼港元的合規性亦大，會令這些平台更便利。 料藉此介入現時加密貨幣交易生態圈 UDomain 區塊鏈金融科技專家王敏儀則表示，支持港府推出數碼港元，前提是必須以編程功能及支持智能合約作最終目標。…

投資者時常擔心加密貨幣安全問題，2019 年最大加密貨幣交易所幣安遭黑客入侵，7,000 個比特幣遭盜取，幣安當時解釋黑客盜取大量用戶 API 金鑰、兩步認證碼等資料，並透過釣魚、病毒等方式攻擊；幸黑客當時僅攻擊熱錢包，損失佔全公司 Bitcoin 的 2%，幣安動用其 SAFU 基金補償損失，用戶資金將不受影響。投資者難免質疑，加密貨幣交易平台有否足夠網絡安全措施保障資產，同時又應如何自保，避免遭黑客偷錢？下文將解釋冷、熱錢包的用法，投資者可衡量應以哪種方法存放加密幣。 其實，擺放在加密貨幣交易所的加密貨幣資產不會 100% 安全，因為交易所有倒閉風險，所以有投資者選擇將較大部分加密貨幣資產，儲存在冷錢包（Cold Wallet）內，降低受到黑客攻擊及交易所倒閉等風險。另外，有人選擇配置小部分加密貨幣在加密貨幣平台上作質押（Staking）收息等操作。 冷錢包相對更安全 冷錢包即是線下錢包，平時沒連接互聯網，離線儲存加密貨幣資產，只有在需要傳送加密貨幣時，才會連接互聯網，因此相對較安全，例子包括 Ledger、Trezor 及 CoolWallet S…

一般投資者可能認為投資加密貨幣，較其他投資如股票和債券等，具有較高投資風險，但其實大部分風險是可以避免。任何投資都涉及風險，重點是如何能更好地避險創富。fintalk180 將闡述交易加密貨幣時應注要的要點，以及如何避免因人為錯誤而造成的損失。 傳送加密貨幣至錯誤網絡或地址 加密貨幣投資者經常會傳送加密貨幣至不同地方，例如剛從加密貨幣交易所購入加密貨幣，打算傳送貨幣至收息平台，賺取更高利息的舉動。 剛剛接觸加密貨幣的投資者，應知道每個加密貨幣錢包，也會有一個地址，但未必掌握公鏈或網絡的概念。其實傳送加密貨幣時，除了需要填妥地址，更要選擇正確的網絡，才能準確傳送加密貨幣；如果選擇錯誤的網絡，便有很大機會將錢傳送到別人的錢包。 大部分加密貨幣只有一個網絡，例如以太幣（Ethereum）有 ERC-20，因此較容易選擇。但要留意的是，有加密貨幣交易所亦有其主網，例如幣安有幣安智能鏈（BSC），因此投資者需要多加留意。另外，亦可以在傳送加密貨幣前，留意雙方是否支援同一網絡，以免招致損失。 加密貨幣交易所突然倒閉風險 加密貨幣交易所較傳統金融機構相比，仍然缺乏監管，而且隨時有倒閉風險。例如位於俄羅斯、曾是全球最大加密貨幣交易所的 BTC-e，在 2017 年突然宣布作平台維護，之後停止運作至今，更有消息指在 BTC-e 停止營運前幾小時內，有 66,000 個比特幣（Bitcoin）從冷錢包被轉走。 其他類似例子還有在 2014 年倒閉的日本加密貨幣交易所 Mt.…